MetroNet, un proveedor de banda ancha de fibra en el Medio Oeste, anunció hoy que KKR y Oak Hill Capital están realizando nuevas inversiones de capital en la compañía para ayudar a acelerar su crecimiento en la construcción y conexión de fibra hasta las instalaciones (FTTP) durante 1 millones de hogares y empresas. En particular, Oak Hill ha sido inversor en MetroNet desde 2014, mientras que KKR invierte en la empresa por primera vez. Además, la familia Cinelli (fundadores de MetroNet) y WaveDivision Capital (respaldados por Steve Weed, fundador de Wave Broadband) son accionistas de MetroNet. Finalmente, la transacción se cerrará en el tercer trimestre de 2021.
MetroNet – Descripción general
MetroNet es una empresa de infraestructura de fibra con sede en Indiana cuyos servicios incluyen Internet de banda ancha de fibra, telefonía de fibra e IPTV de fibra. La red de fibra de la compañía llega a más de 2,0 millones de personas en más de 100 comunidades en Indiana, Illinois, Iowa, Kentucky, Michigan, Minnesota, Ohio, Florida y Carolina del Norte. Actualmente, la red de MetroNet presta servicios a más de 300.000 residentes, escuelas, hospitales y empresas.
En general, la empresa se dirige a clientes que tradicionalmente no reciben servicios de los proveedores de comunicaciones a nivel nacional (por ejemplo, AT&T y Lumen Technologies). MetroNet ofrece velocidades simétricas, que normalmente oscilan entre 100 megabits por segundo y 1 gigabit por segundo, para hogares y empresas.
Capital de crecimiento de KKR y Oak Hill – MetroNet
Las inversiones de KKR y Oak Hill permitirán a MetroNet extender su red de fibra a “cientos de miles” de hogares adicionales en los EE. UU. De hecho, la compañía apunta a construir su red de fibra óptica para llevar su disponibilidad a más de 1 millón de hogares residenciales y ubicaciones comerciales en el futuro cercano, prestando servicios a “cientos” de comunidades.
La ventaja competitiva de MetroNet es la capacidad de la empresa para construir su red de fibra rápidamente y de manera rentable. Más precisamente, MetroNet puede construir infraestructura de fibra a un costo de menos de 800 dólares por paso.
KKR – Descripción general
KKR está realizando la inversión en MetroNet a través de su Fondo Global Infrastructure Investors III de 7.400 millones de dólares. En general, KKR tiene una importante experiencia global en infraestructura de fibra. En concreto, esto incluye inversiones en FiberCop en Italia, Hyperoptic en el Reino Unido, Deutsche Glasfaser en Alemania, la fibra InfraCo de Telefónica en Chile, y Open Dutch Fiber en Holanda.
Oak Hill Capital - Descripción general
Oak Hill Capital, una firma de capital privado, ha acumulado más de 16 mil millones de dólares en compromisos de capital y coinversiones para sus fondos, desde su creación. La empresa posee su participación en MetroNet a través de su fondo Oak Hill Capital Partners V de 3.800 millones de dólares.
Además, Oak Hill es un inversor destacado en banda ancha de fibra en todo Estados Unidos. En concreto, la firma tiene intereses en Vexus Fiber (Texas, estados circundantes), Future Fiber (Noreste) y Race Communications (California, estados circundantes).
Asesores de transacciones: MetroNet, Oak Hill y KKR
Los asesores financieros de MetroNet fueron Bank Street y Goldman Sachs. Además, los asesores legales de MetroNet fueron Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison y Polsinelli.
El asesor financiero de Oak Hill fue TD Securities. Además, el asesor legal de KKR fue Simpson Thacher & Bartlett.
